大摩稳丰利率债A（022786）

基本信息

基本概况

基金全称 摩根士丹利稳丰利率债债券型证券投资基金 基金简称 大摩稳丰利率债A 基金代码 022786（前端） 基金类型 债券型-长债 发行日期 2024年12月16日 成立日期/规模 2024年12月25日 / 18.001亿份 净资产规模 2.22亿元（截止至：2026年03月31日） 份额规模 2.194亿份 （截止至：2026年03月31日） 基金管理人 摩根士丹利基金 基金托管人 江苏银行 基金经理人 吴慧文 成立来分红 每份累计0.00元（0次） 管理费率 0.30%（每年） 托管费率 0.10%（每年） 销售服务费率 0.00%（每年） 最高认购费率 0.30%（前端） 天天基金优惠费率： 0.03%（前端） 最高申购费率 0.30%（前端） 天天基金优惠费率： 0.03%（前端） 最高赎回费率 1.50%（前端） 业绩比较基准 中债-国债及政策性银行债全价(总值)指数收益率*90%+银行活期存款利率(税后)*10% 跟踪标的 该基金无跟踪标的

投资目标

本基金在控制风险的前提下,追求长期稳健的投资回报。

投资理念

暂无数据

投资范围

本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行的国债、央行票据、政策性金融债、债券回购、银行存款(包括协议存款、定期存款、活期存款及其他存款)、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。 本基金不投资于股票、可转换债券、可交换债券,也不投资于信用债券、次级债、地方政府债、资产支持证券、同业存单、国债期货。 如法律法规或中国证监会允许基金投资其他金融工具,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。

投资策略

资产配置策略 基金根据宏观经济运行状况、政策形势、利率走势等的综合判断,并结合各大类资产的估值水平和风险收益特征,在基金合同规定的范围内决定各类资产的配置比例,并随着各类资产风险收益特征的相对变化,适时进行动态调整。 久期管理策略 本基金将根据对利率水平的预期,在预期利率下降时,增加组合久期,以较多地获得债券价格上升带来的收益,在预期利率上升时,减小组合久期,以规避债券价格下降的风险。 收益率曲线策略 本基金资产组合中的长、中、短期债券主要根据收益率曲线形状的变化进行合理配置。本基金在确定固定收益资产组合平均久期的基础上,将结合收益率曲线变化的预测,适时采用跟踪收益率曲线的骑乘策略或者基于收益率曲线变化的子弹、杠铃及梯形策略构造组合,并进行动态调整。 回购杠杆放大策略 本基金将综合考虑市场情况,比较回购利率和债券收益率等因素,通过债券回购融入和滚动短期资金作为杠杆,投资于收益率高于融资成本的其它获利机会,以获取额外收益。 利率债券投资策略 本基金将通过全面研究GDP、物价、国际收支等主要经济变量,分析宏观经济运行的可能情景及财政政策、货币政策的取向,并分析金融市场资金供求状况变化趋势及结构等。 在此基础上,对金融市场利率水平变动趋势等形成预期,结合利率债收益率曲线形态、期限利差及组合目标久期等动态调整所投标的。

分红政策

1、在符合有关基金分红条件的前提下,基金管理人可以根据实际情况进行收益分配,具体分配方案以公告为准,若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,基金份额持有人可对A类、C类基金份额分别选择不同的分红方式,投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后任一类基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的任一类基金份额净值减去该类别每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、由于本基金A类基金份额不收取销售服务费,而C类基金份额收取销售服务费,各基金份额类别对应的可分配收益将有所不同。本基金同一类别的每份基金份额享有同等分配权; 5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 在不违反法律法规和监管部门规定且对基金份额持有人利益无实质不利影响的前提下,基金管理人可在按照监管部门要求履行适当程序后,经与基金托管人协商一致调整基金收益的分配原则和支付方式,不需召开基金份额持有人大会审议。

风险收益特征

本基金为债券型基金,理论上其长期平均预期风险收益水平低于股票型基金、混合型基金,高于货币市场基金。